千亿益生菌市场变局：从外资独大到国产崛起
在外资巨头控制多年的益生菌市场，国产益生菌企业正在依靠科研技术以及品牌塑造崛起。日前，第一财经记者综合梳理发现，2022年尽管受到疫情冲击，消费市场需求不振、供应链遭挑战，但国内部分益生菌上市公司的业绩却实现增长。过去，我国益生菌产业的核心原料菌株缺乏，品牌实力不强，在供应链、消费端环节长期“受制于人”，不过近年来，国内已有企业拥有了自主核心菌株，在实现国产替代的竞争中有了先发优势益生菌的名词最早来自海外。1930年代，随着乳酸菌饮料“养乐多”问世，益生菌产业逐渐走向产业化。我国益生菌产业起步晚，直到上世纪90年代才真正开始发展，较高的技术壁垒之下，研发、生产一度落后于人。随着二十年来益生菌企业长时间的宣传、培育，国内消费者逐步对益生菌知识有所了解，消费群体扩容之下，也加速了中国企业入局。据第一财经记者不完全梳理，目前国内的益生菌生产企业较多，包括已上市的健合国际控股（01112.HK）、汤臣倍健（300146.SZ）、科拓生物（300858.SZ）和均瑶健康（605388.SH）等，还有获得资本投资的深圳精准健康食物科技有限公司（下称：深圳精准，品牌WonderLab万益蓝缔造方）、河北一然生物科技股份有限公司（下称：一然生物）等。2022年，尽管受到疫情的冲击，消费市场需求不振、供应链临挑战，但国内部分益生菌上市公司的业绩却实现增长。健合国际控股中国内地的益生菌补充品年收入达10.79亿元，同比增长12.8%，益生菌补充品包括婴幼儿、儿童以及孕妇食用的冲剂、胶囊及药丸等。汤臣倍健称，公司旗下收购的澳大利亚益生菌品牌Life-Space，2022年国内产品实现收入3.03亿元，同比增长64.42%。科拓生物表示，公司食用益生菌制品业务收入1.40亿元，同比增长87.09%。均瑶健康2022年的益生菌业务也实现销售收入超8000万元，同比增长43%。这与《2022年中国益生菌市场分析报告》的数据一致。近年来，我国益生菌市场呈持续增长趋势，2017-2020年，我国益生菌市场规模从553亿元增长至880亿元，年复合增长率约为16.6%左右，“随着国内市场的逐渐饱和，我国益生菌市场将持续保持增长态势，但增速相较于前几年会有所放缓，报告预计到2022年，我国益生菌市场规模将突破1000亿元，达到1065亿元。”万益蓝WonderLab相关负责人接受第一财经记者采访时表示，我国人口众多，益生菌产业是一个蓬勃发展的赛道，还处于不断上升的阶段，“益生菌在国外市场的渗透率比较高，但在国内渗透率不足10%，还有很大的市场空间，随着消费者加深对益生菌的理解，益生菌行业发展会更快。”市场调研机构ZIONMarketResearch预计，到2025年，全球益生菌产业产值将超过770亿美元，中国市场占比将超过25%。不过，目前国内市场大部分品牌企业选用的还是国外进口的益生菌菌株，在我国益生菌市场规模一片朝气的同时，其产业供应链却是“受制于人”。据科拓生物2020年7月上市招股书披露，目前，我国市场上大型食品、乳制品企业使用的益生菌原料菌粉供应主要被科汉森、杜邦等跨国企业所垄断，与此同时，益生菌终端消费品市场也主要被“LifeSpace”（应用丹麦、芬兰菌株）、“合生元”（应用法国菌株）等国外菌株所主导。“食用益生菌制品领域，公司食用益生菌原料菌粉的研发、生产、销售主要面临杜邦、科汉森等跨国企业的竞争，益生菌终端消费品主要面临合生元、LifeSpace等品牌的竞争。”科拓在最近披露的2022年报中指出，相对于杜邦和科汉森等跨国公司，公司因品牌上市时间较短，在品牌认知度上的差距增加了公司产品的市场推广难度。《2021全球益生菌产学研发展动向白皮书》数据也显示，当前，杜邦占据我国益生菌原料市场的半壁江山，此外，科汉森也占了35%的市场份额，其余15%的市场份额由国产厂商刮分。益生菌行业的市场竞争从根本上是核心菌株之间的竞争，以及益生菌菌株筛选、评价及生产、储藏的相关工艺技术之间的竞争。在此前的全国两会上，一位政协委员曾提出，我国自主知识产权的益生菌研发不足，中国人群肠道微生物是以考拉杆菌属为优势菌群的群落结构，但由于益生菌从筛选—全基因组测序—体外试验—动物试验—功能学评价等耗时长、投入大、企业研发投入不足，适合中国人肠道益生菌偏少。而随着我国对益生菌研究的不断深入，目前，国内已有部分企业拥有自主知识产权和核心菌株。比如科拓生物称，公司拥有包含2万余株乳酸菌（含益生菌）的菌种资源库，掌握了益生菌分离、筛选、评价、培养、冷冻干燥和保藏的全套技术。其中，干酪乳杆菌Zhang（LactobacilluscaseiZhang）等核心菌株已广泛地应用于食用益生菌制品以及动植物微生态制剂。而据媒体报道，江南大学40余年专注于中国本土益生菌的挖掘、整理和研究，其在2022年建成了全国最大的益生菌专利菌种库国内益生菌企业在技术上跟进的同时，营销上也在寻求出圈。过去养乐多日销4千万瓶的秘密就藏在广告营销，以及“不起眼”的地推里面。而在益生菌终端产品领域，科拓主要采取经销模式，销售渠道主要包括线上的天猫、有赞商城和线下的母婴店、药店等；获得众多机构投资的年轻益生菌企业，则更善于利用线上渠道，比如成立于2019年的万益蓝WonderLab，在成立仅10个月后就登上天猫代餐品类第一，第一年销售额超过6000万元。天眼查工商资料显示，成立4年来，万益蓝WonderLab已获得包括天图投资、IDG资本、日初资本、凯辉基金、黑桃资本、峰瑞资本、淡马锡等机构的投资。前瞻产业研究院认为，未来我国益生菌行业发展预计将呈现市场规范化、市场竞争加剧、本土厂商市场份额提升三大趋势。 原文链接：//shuzhiren.com/post/6124.html
